FAQ

Hier finden Sie Antworten auf die häufigsten
Fragen zur Vermögensverwaltung und Tages- & Festgeld von Scalable Capital

Vermögensverwaltung

Eröffnungsprozess

Gibt es einen Mindestanlagebetrag?
 

Der Mindestanlagebetrag der Vermögensverwaltung beginnt ab einer monatlichen Sparrate von 20 Euro oder einem Einmalbetrag von 1.000 Euro.

Teilauszahlungen, die den Anlagebetrag unter 1.000 Euro verringern würden, sind jedoch nicht möglich. In diesem Fall müssten Sie Ihren Vertrag kündigen und sich Ihren gesamten Anlagebetrag auszahlen lassen, dies ist jederzeit möglich.

Wie wählt Scalable Capital eine geeignete Anlagestrategie für mich aus?
 

Wir sind als reguliertes Finanzdienstleistungsinstitut rechtlich dazu verpflichtet, uns ein Bild über Ihre Vermögenssituation und andere relevante Umstände zu machen. Nur dann dürfen wir Ihnen eine für Sie geeignete Anlagestrategie vorschlagen.

Zu Beginn des Registrierungsprozesses führen wir Sie durch einen entsprechenden Fragebogen. Anhand Ihrer Angaben beurteilen wir, welche Anlagestrategien Ihren Anlagezielen entsprechen. Natürlich prüfen wir auch, ob die mit einer bestimmten Anlagestrategie verbundenen Risiken für Sie finanziell tragbar sind und ob Sie diese Risiken auf Basis Ihrer Kenntnisse und Erfahrungen verstehen können. Auf Grundlage dieser Informationen bestimmen wir Ihre Risikokategorie, schlagen Ihnen eine für Sie geeignete Anlagestrategie vor und setzen diese für Sie um.

Kann ich Kunde werden, obwohl ich nicht in Deutschland oder Österreich wohne?
 

Ja. Unsere Dienstleistung richtet sich an Personen mit Wohnsitz in Deutschland oder Österreich. Personen mit Wohnsitz außerhalb von Deutschland oder Österreich können gegebenenfalls Kunde werden, falls sie (i) aus eigener Initiative unsere Dienstleistung (als Angebot eines ausländisches Anbieters) nachfragen und (ii) folgende Voraussetzungen erfüllen:

  • Sie sind mindestens 18 Jahre alt.
  • Sie sind nicht steuerpflichtig in den USA (keine “US person” nach amerikanischem Steuerrecht).
  • Sie haben einen Wohnsitz in der EU.
  • Sie besitzen ein Girokonto, das bei einem im SEPA Raum ansässigen Kreditinstitut geführt wird.
  • Sie werden den Mindestanlagebetrag investieren.

Melden Sie sich gerne unter service@scalable.capital, sofern Sie nicht in Deutschland oder Österreich ansässig sind und Kunde werden möchten.

Warum muss meine Identität verifiziert werden?
 

Das Geldwäschegesetz (GwG) verpflichtet uns zur Identifizierung unserer Kunden. Diese Identifizierung ist auch in Ihrem Sinne, da hierdurch ein höheres Maß an Sicherheit in der Kundenbeziehung gewährleistet wird.

Die GwG-konforme Identifizierung kann bei uns online per Video-Chat erfolgen. Alternativ ist das Postident-Verfahren in einer Filiale der Deutschen Post möglich.

Welche Identifizierungsverfahren kann ich auswählen?
 

Die Identifizierung erfolgt über unseren Partner Postident. Bei Postident können Sie zwischen den Identifizierungsverfahren Postident Video und Identifizierung in einer Postfiliale in Deutschland wählen.

Den Identifizierungsvorgang starten Sie nach abgeschlossener Anmeldung bequem in unserer App oder online in Ihrem persönlichen Bereich.

Ich habe die Identifizierung bereits abgeschlossen. Was passiert als nächstes?
 

Wenn Sie die Identifizierung erfolgreich abgeschlossen haben, müssen Sie nichts weiter tun.

Die Daten der Identifizierung werden automatisch an Scalable Capital übermittelt und die Eröffnung von Konto und Depot wird automatisch veranlasst. Die Eröffnung von Konto und Depot kann bis zu 3 Bankarbeitstage in Anspruch nehmen. Sie werden automatisch informiert, sobald die Eröffnung erfolgt ist.

Ergeben sich Rückfragen aus den übermittelten Daten der Identifizierung, werden wir uns proaktiv bei Ihnen melden.

Ist die Identifizierung auch mit ausländischem Ausweis möglich?
 

Sie können sich über unseren Partner Postident auch mit Ihrem ausländischem Ausweis oder Reisepass identifizieren.

Die bei Postident-Video unterstützen Ausweise können Sie hier abrufen.

Wenn Ihr Ausweisdokument für Postident-Video nicht unterstützt wird, können Sie die Identifizierung in einer Postfiliale in Deutschland durchführen. Die in der Filiale akzeptierten Ausweise finden Sie hier.

Ergeben sich unsererseits Rückfragen aus den übermittelten Daten der Identifizierung, werden wir uns proaktiv bei Ihnen melden.

Werden auch Gemeinschaftskonten angeboten?
 

Derzeit unterstützen wir lediglich die Eröffnung von Einzelkonten.

Welche Kriterien muss mein Referenzkonto erfüllen?
 

Bei Ihrem Referenzkonto mit dem Sie sich bei uns anmelden, muss es sich um ein auf Ihren Namen lautendes Girokonto (Zahlungsverkehrskonto) bei einem im SEPA Raum ansässigen Kreditinstitut handeln. Die Verwendung eines Tagesgeldkontos ist nicht möglich, da diese in der Regel nicht lastschriftfähig sind. Sollte es sich bei Ihrem Referenzkonto um ein Gemeinschaftskonto handeln, muss sichergestellt sein, dass Sie als wirtschaftlicher Eigentümer eingetragen sind.

Ein- und Auszahlungen

Wie kann ich Einzahlungen und Auszahlungen vornehmen?
 

Über den Punkt “Zahlungen” können Sie im Kundenbereich jederzeit eine Einmalzahlung beauftragen, welche per SEPA-Lastschrift von Ihrem Referenzkonto (Girokonto) abgebucht wird.

Alternativ können Sie die gewünschte Einzahlung auch auf das zu dem jeweiligen Portfolio gehörende Verrechnungskonto (Scalable-Konto) überweisen.

Sie können uns jederzeit zum Teilverkauf oder dem vollständigen Verkauf Ihrer Anlagen und zur Auszahlung Ihres Geldes beauftragen. Teilauszahlungen können im Kundenbereich über den Punkt “Zahlungen” bis zur Mindestanlage beauftragt werden. Der gesamte Auszahlungsprozess bis zur Wertstellung auf Ihrem Girokonto kann mehrere Bankarbeitstage in Anspruch nehmen.

Für eine Auszahlung die das Portfolio unter die Mindestanlage verringern würde, muss das jeweilige Portfolio gekündigt werden. Siehe “Wie kann ich mein Scalable-Capital-Konto kündigen?”.

Es fallen keine Gebühren für Ein- oder Auszahlungen an.

Wann wird mein eingezahltes Geld angelegt?
 

Ihr eingezahltes Guthaben wird nach Gutschrift auf dem Verrechnungskonto, spätestens aber mit der nächsten Umschichtung Ihres Portfolios angelegt.

Kann ich einen Sparplan einrichten?
 

Sie können einen Sparplan ab einer monatlichen Sparrate von 20 EUR erstellen. Den Sparplan können Sie entweder während der Kontoeröffnung oder nachträglich in Ihrem persönlichen Kundenbereich einstellen.

Hinweis: Falls Sie die Kontoeröffnung nur mit einem monatlichen Sparplan abschließen, dann wird die Lastschrift für die erste Sparrate direkt nach Kontoeröffnung instruiert.

Wann wird die Einzahlung für meinen monatlichen Sparplan von meinem Referenzkonto abgebucht?
 

Die Lastschriften für die monatlichen Sparpläne werden am ersten Bankarbeitstag eines jeden Monats von uns instruiert. Ihr Referenzkonto wird am zweiten oder dritten Bankarbeitstag des Monats belastet und der Betrag am darauf folgenden Bankarbeitstag Ihrem Portfolio bei Scalable Capital gutgeschrieben.

Hinweis: Falls Sie die Kontoeröffnung nur mit einem monatlichen Sparplan abschließen, wird die Lastschrift für die erste Sparrate direkt nach Kontoeröffnung instruiert.

Kann ich einen monatlichen Entnahmeplan einrichten?
 

Einen monatlichen Entnahmeplan können Sie bequem im persönlichen Kundenbereich von Scalable Capital einrichten. Öffnen Sie hierfür den Bereich “Sparplan”, wählen dort “Entnahmeplan” und legen anschließend den gewünschten Betrag fest. Die Auszahlung wird am ersten Bankarbeitstag eines jeden Monats initiiert. Die für die Auszahlung erforderlichen Wertpapierverkäufe werden automatisch beauftragt.

Was passiert, wenn mein Anlagebetrag durch die Ausführung meines Entnahmeplanes unter die Mindestanlagesumme sinken würde?
 

Eine Auszahlung, die den Anlagebetrag Ihres Portfolios unter die Mindestanlagesumme verringern würde, ist nicht möglich. Stattdessen wird Ihr monatlicher Entnahmeplan deaktiviert.

Habe ich als Kunde Übersicht über die einzelnen Transaktionen?
 

Sie können sowohl im Login-Bereich auf unserer Webseite als auch am Smartphone mit unserer App jede einzelne Transaktion und jedes Wertpapierereignis (wie z.B. Ausschüttungen) einsehen. Darüberhinaus stellt Ihnen die Depotbank einen monatlichen Kontoauszug zur Verfügung, auf dem Sie eine Zusammenfassung aller getätigten Transaktionen und Kennzahlen einsehen können.

Zusätzliche Portfolios

Ist eine Eröffnung mehrerer Portfolios möglich?
 

Sie können mehrere Portfolios mit unterschiedlichen Anlagestrategien eröffnen. Klicken Sie hierzu im Kundenbereich nach dem Login (“Home”) auf das Plus (+) in der App oder auf “Produkt hinzufügen” im Webbrowser.

Ein weiteres Portfolio kann erst dann hinzugefügt werden, nachdem das erste Portfolio eröffnet wurde. Bitte beachten Sie, dass für jedes neue Portfolio ein neues Verrechnungskonto und Depot eröffnet wird.

Kann ich Investments zwischen meinen Portfolios transferieren?
 

Ein- und Auszahlungen können jederzeit durchgeführt werden. So ist es Ihnen auch möglich, Investments zwischen Ihren Portfolios zu transferieren. Führen Sie hierfür eine Auszahlung aus einem Ihrer Portfolios durch. Sobald das Geld auf Ihrem hinterlegten Referenzkonto gutgeschrieben wurde, können Sie eine Einzahlung in eines Ihrer anderen Portfolios beauftragen. Diese Funktion steht Ihnen im persönlichen Kundenbereich von Scalable Capital zur Verfügung.

Anlagestrategie

Ist Scalable Capital ein aktiver Vermögensmanager?
 

Scalable Capital ist kein aktiver Vermögensverwalter im klassischen Sinne. Wir bieten eine passive Geldanlage mit aktivem Risikomanagement. Wir investieren innerhalb der verschiedenen Anlageklassen (z.B. Aktien oder Anleihen) ausschließlich in passive ETFs und ggf. ETCs, die zu möglichst geringen Kosten einen bestimmten Markt abbilden. Die Gewichtung der verschiedenen Anlageklassen erfolgt einerseits dynamisch auf Basis unserer Investment- und Risikomanagement-Technologie – und andererseits strategisch anhand der Steuerung der Aktienquote in unseren nachhaltigen Strategien - und damit im strengsten Sinne aktiv.

Wir führen Anpassungen Ihres Portfolios somit nur durch, wenn eine Über- oder Unterschreitung Ihres Verlustrisikos mit einer erhöhten Wahrscheinlichkeit prognostiziert wird (Strategien mit dynamischen Risikomanagement) bzw. Ihre Portfoliogewichte von den Zielgewichten abweichen (nachhaltige Strategien). So wird Ihr Anlagerisiko stets kontrolliert.

Anders als ein aktiver Vermögensverwalter nehmen wir keine Portfolioumschichtungen auf Grundlage von Meinungen zu der Kursentwicklung bestimmter Anlageklassen vor. Ein aktiver Vermögensverwalter wählt Einzelwerte anhand von erwarteten Wertzuwächsen (sogenanntes Stockpicking) aus. Zahllose empirische Studien belegen jedoch, dass dies nicht zielführend ist.

Was ist Wealth Select?
 

Mit Wealth Select erweitern wir unser bisheriges Angebot der Vermögensverwaltung um acht neue Anlagestrategien für Kunden mit Depotführung bei der Baader Bank. Ziel ist es, Anlegern mit besonderen Bedürfnissen Strategien mit spezifischem Anlagefokus zur Verfügung zu stellen.

Welche Anlagestrategien gibt es?
 

Neben den Anlagestrategien Nachhaltig, Nachhaltig + Gold und Nachhaltig + Crypto stehen Ihnen folgende Anlagestrategien im Rahmen von Wealth Select zur Auswahl:

  • Klimaschutz
  • Megatrends
  • Crypto
  • Dynamisches Risikomanagement
  • Allwetter
  • Allwetter + Crypto
  • Value
  • BIP Global.

Detaillierte Informationen zu allen verfügbaren Anlagestrategien finden Sie hier.

Wie wählt Scalable Capital nachhaltige ETFs aus?
 

Bei unseren nachhaltige Anlagestrategien werden strengste Nachhaltigkeitskriterien eingehalten. Das bedeutet, dass lediglich Aktien-ETFs eingesetzt werden, die den höchsten Nachhaltigkeitsstandard berücksichtigen (SRI: Socially Responsible Investing). Desweiteren kommt bei der ETF-Auswahl ein sogenannter Best-in-Class-Filter zum Einsatz: Unternehmen werden innerhalb ihres Sektors miteinander verglichen – nur die nachhaltigsten werden anschließend ausgewählt.

Wie häufig wird mein Portfolio angepasst?
 

Ihr Portfolio wird laufend überwacht und falls die Gewichtung der Anlageklassen und ETFs nicht mehr mit der Zielgewichtung der gewählten Anlagestrategie übereinstimmt, wird Ihr Portfolio automatisch angepasst. Wie das funktioniert erklären wir an folgendem Beispiel: Wählen Sie zum Beispiel eine Anlagestrategie mit 60 % Aktienquote wird 60 % Ihres Anlagebetrages in Aktien investiert. Steigen die Aktienkurse aufgrund von Marktbewegungen stark, werden Aktien verkauft und Anleihen gekauft, sodass das Zielgewicht der Aktien von 60 % wiederhergestellt wird.

Je nach Anlagestrategie wird Risiko unterschiedlich gesteuert und dementsprechen wird Ihr Portfolio je nach Anlagestrategie unterschiedlich angepasst.

Für die Anlagestrategie "Dynamisches Risikomanagement" berechnen wir laufend mit Hilfe von Simulationen das Risiko Ihres Portfolios. Weicht das von Ihnen vorher definierte Verlustrisiko (gemessen durch VaR) von dem aktuellen Verlustrisiko ab wird Ihr Portfolio ebenfalls angepasst.

Kann ich die Anlagestrategie nach der Anmeldung flexibel ändern?
 

Die Anlagestrategie kann nach der Anmeldung geändert werden. Wir haben auf Basis Ihrer Anlageziele, Ihrer Kenntnisse und Erfahrungen und Ihrer finanziellen Verhältnisse für Sie geeignete Anlagestrategien ermittelt. Sollten sich Veränderungen ergeben haben, können Sie die Geeignetheitsprüfung erneut durchführen und Ihre Anlagestrategie anpassen.

Loggen Sie sich dazu in Ihren Kundenbereich ein und öffnen Sie den Bereich “Profil”. Unter dem Punkt "Produkte" wählen Sie anschließend “Anlagestrategie ändern” aus, wo Sie die Geeignetheitsprüfung erneut durchführen und Ihre Anlagestrategie anpassen können.

Wir weisen darauf hin, dass in Ihrem Interesse ein Wechsel der Anlagestrategie wirklich nur dann erfolgen sollte, wenn sich Ihre Umstände geändert haben. Für den langfristigen Vermögensaufbau ist es wichtig, dass Sie Ihre Anlagestrategie konsequent verfolgen und sich nicht von den täglichen Ereignissen auf dem Kapitalmarkt zu kurzfristigem Handeln verleiten lassen.

Wie verhält es sich mit Ausschüttungen?
 

Man unterscheidet ausschüttende und nicht-ausschüttende ETFs, wobei auch prinzipiell ausschüttende ETFs keine regelmäßige Ausschüttung garantieren. Ausschüttungen (bspw. durch Dividenden oder Zinsen) der von uns verwendeten ETFs werden Ihrem Verrechnungskonto gutgeschrieben und von uns automatisch reinvestiert.

Lassen sich Risiken vorhersagen?
 
Wie funktioniert das dynamische Risikomanagement von Scalable Capital?
 
Wer trifft bei Scalable Capital die Anlageentscheidungen?
 

Zur Portfoliosteuerung setzen wir führende Technologie und neueste Erkenntnisse der Kapitalmarktforschung und der Finanzökonometrie ein. Anders als ein aktiver Vermögensverwalter nehmen wir keine Portfolioumschichtungen auf Grundlage von subjektiven Meinungen über Kursentwicklungen spezifischer Anlageklassen vor. Anpassungen der Portfolios sind im Wesentlichen die Folge von Abweichungen der Verlustrisiken oder Zielgewichte der aktuellen Portfolios von der gewählten Risikokategorie unserer Kunden.

Der eigentliche Handel, also die Ausführung der Wertpapieraufträge, findet jedoch durch ein reales Investment-Team statt, welches die Wertpapieraufträge überprüft, bündelt und schließlich an unsere Handelsbank weitergibt.

Damit stellen wir sicher, dass es immer noch eine menschliche Kontrollinstanz gibt, die allerdings nicht aktiv in das Portfoliomanagement eingreift, sondern das System weiterentwickelt, überwacht und prüft.

Gibt es für die Anlagestrategien eine Benchmark?
 

Für jede Anlagestrategie gibt es eine festgelegte Vergleichsgröße (eine sogenannte Benchmark). Als Benchmark wird eine aussagekräftige, der jeweiligen Anlagestrategie entsprechende Morningstar® Fonds-Kategorie oder sonstige Vergleichsgröße zugeordnet.

Die Benchmarks der einzelnen Risikokategorien sind in den Kundendokumenten enthalten. Ergänzende Informationen können Sie unseren Vertragsunterlagen entnehmen.

Anlageuniversum & ETF-Auswahl

Worin investiert Scalable Capital mein Geld genau?
 

Je nach Anlagestrategie investieren wir für Sie mit unterschiedlichem Fokus in Anlageklassen oder thematische Bereiche. Das Anlageuniversum umfasst alle wichtigen Anlageklassen: Aktien, Staatsanleihen, besicherte Anleihen (Pfandbriefe und Covered Bonds), Unternehmensanleihen, Immobilien, Rohstoffe, Kryptowährungen und Geldmarkt.

Zur Umsetzung Ihrer Anlagestrategie investieren wir ausschließlich in ETFs (Exchange Traded Funds oder börsengehandelte Indexfonds), ETCs (Exchange Traded Commodities) oder sonstigen ETPs (Exchange Traded Products), die auch jeweils einzeln betrachtet zu Ihren Präferenzen, Anlagezielen und sonstigen Merkmalen passen. Dabei werden acht Anlageklassen mit bis zu 8.700 Einzelwerten aus bis zu 80 Ländern abgebildet.

Eine Übersicht über den Auswahlprozess und die derzeit ausgewählten ETFs finden Sie im Bereich Anlageuniversum.

Was sind ETFs?
 

Exchange-Traded Funds (ETFs) sind Investmentfonds, die die Wertentwicklung eines Börsenindex – wie beispielsweise den DAX – nachbilden, ohne dass ein Fondsmanager aktive Anlageentscheidungen trifft. Sie werden deshalb auch als passive Indexfonds bezeichnet. Wie ein Investmentfonds gibt Ihnen ein ETF Zugang zu einem breiten Portfolio aus Aktien, Anleihen oder anderen Anlagekategorien wie Rohstoffen oder Immobilien. Anders als aktiv gemanagte Investmentfonds sind diese aber wesentlich kostengünstiger, da keine teuren Managementgebühren oder Aufgelder anfallen, die Ihre Rendite nachhaltig belasten können. Da ETFs wie eine Aktie an Wertpapierbörsen gehandelt werden, bieten sie zudem börsentägliche Liquidität.

Kurzum: ETFs ermöglichen, breit gestreut und kostengünstig zu investieren.

Wie wählt Scalable Capital die ETFs aus?
 

Die Auswahl der ETFs erfolgt in einem umfangreichen, mehrstufigen Prozess. Die wichtigsten quantitativen und qualitativen Auswahlkriterien sind:

  • Niedrige Kosten
  • Hohe Liquidität
  • Geringer Tracking-Error
  • Angemessene Diversifikation
  • Sichere Replikationsmethoden
  • Nachhaltigkeit.
Warum werden einzelne ETFs in meinem Portfolio als “Phase-Out” gekennzeichnet?
 

Identifiziert Scalable Capital in einer Anlageklasse einen geeigneteren ETF, wird der Austausch für Bestandskunden schrittweise durchgeführt. Im Gegensatz zu einem einmaligen Verkauf aller Alt-Anteile, kann so ein zusätzlicher Steueraufwand ggf. reduziert werden.

Zukäufe bei weiteren Einzahlungen, oder einer höheren Zielgewichtung dieser Anlageklassen werden ausschließlich im neuen ETF getätigt, während bei Verkäufen stets zunächst der Bestand des alten Produkts verringert wird. Der alte Fonds wird dem Kunden durch die Kennzeichnung “Phase-Out” angezeigt.

Gibt es eine Mindesthaltefrist für meine Anlage oder eine Mindestlaufzeit für meinen Vermögensverwaltungsvertrag?
 

Eine Mindesthaltefrist oder Mindestlaufzeit existiert nicht. Unser Service kann jederzeit gekündigt werden. Wir investieren ausschließlich in ETFs mit börsentäglicher Handelbarkeit, um Ihnen bestmögliche Liquidität zu bieten.

Ein längerer Anlagehorizont kann jedoch für die Geldanlage von Vorteil sein und Anlagerisiken reduzieren. Insbesondere im Falle von negativen Wertentwicklungen erhöht eine längere Haltedauer die Wahrscheinlichkeit, dass sich das Portfolio wieder erholen kann.

Wie viel Geld sollte ich anlegen?
 

Wir raten unseren Kunden, eine sofort verfügbare Notfallreserve für unvorhergesehene Ereignisse bereitzuhalten, die mindestens für sechs Monate alle Ihre laufenden Ausgaben und Verpflichtungen abdecken sollte.

Der darüber hinaus verbleibende Teil Ihres liquiden Vermögens sollte langfristig, kostengünstig und breit diversifiziert angelegt werden.

Investieren Sie auch in Short ETFs?
 

Wir investieren derzeit ausschließlich in Long-only ETFs. Eine Übersicht über alle verwendeten ETFs finden Sie in unserem aktuellen Anlageuniversum.

Sind Sie bei der Investition an bestimmte ETFs aufgrund von Provisionsvereinbarungen gebunden?
 

Wir erhalten keine Kickbacks (Rückvergütungen) oder Provisionen, da wir davon überzeugt sind, dass nur eine wirklich unabhängige Vermögensverwaltung im besten Sinne des Kunden handeln kann. Falls wir solche Zuwendungen erhalten, verpflichten wir uns im Rahmen des Vermögensverwaltungsvertrages unseren Kunden diese Zuwendungen auszuzahlen. Nicht-finanzielle Zuwendungen nehmen wir nur an, wenn sie die Qualität der Vermögensverwaltung verbessern und den Kundeninteressen nicht entgegenstehen. Dabei kann es sich um Finanzanalysen, Informationsmaterial, Schulungen oder technische Dienste handeln.

Was passiert bei der Insolvenz eines ETF-Anbieters?
 

Sollte es zu einer Insolvenz eines ETF-Anbieters kommen, ist das vom ETF verwaltete Vermögen durch den Status als Sondervermögen vor der Insolvenz geschützt. Im Zuge des Insolvenzverfahrens werden die Insolvenzmasse sowie die Ansprüche der Gläubiger gegenüber dieser Insolvenzmasse bestimmt und die Gläubiger entsprechend Ihrem Anspruch bedient. Das von ETFs verwaltete Vermögen wird nicht Teil der Insolvenzmasse und ist dadurch vor dem Zugriff der Gläubiger der Kapitalanlagegesellschaft geschützt. Nur die Inhaber der Anteilsscheine der ETFs haben Anspruch auf Ihren pro rata Anteil des vom ETF verwalteten Vermögens.

Kosten

Wie hoch sind die Gesamtkosten von Scalable Capital?
 

Die Kosten der Wertpapierdienstleistungen bestehen aus der Vergütung des Vermögensverwalters Scalable Capital und der Transaktionskostenpauschale für den Wertpapierhandel der Depotbank und summieren sich auf 0,75 % p.a. Die Berechnung erfolgt tagesgenau auf Basis des durchschnittlichen verwalteten Kundenvermögens, die Abrechnung erfolgt monatlich getrennt jeweils für den Vermögensverwalter und die Depotbank. Die Abbuchung erfolgt von Ihrem Verrechnungskonto bei der Depotbank. Weitere Kosten, z.B. für die Konto- und Depotführung, fallen nicht an. Auch gibt es keine versteckten Kosten, Ausgabeaufschläge oder sonstige Provisionen. Einzelheiten entnehmen Sie bitte unserem Preis- und Leistungsverzeichnis.

Die Kosten der Finanzinstrumente (ETFs) summieren sich auf durchschnittlich 0,15 % p.a. Aufgrund von Änderungen der Gewichtung, Gebühren und Kosten der Finanzinstrumente sowie dem Austausch von Finanzinstrumenten unterliegen die Produktkosten Schwankungen. Die Kosten für die Anlagestrategien Megatrends und Crypto werden separat ausgewiesen.

Die genannten Kosten sind bereits in den Marktpreisen enthalten und wären also auch von Anlegern zu tragen, die selbst mit Wertpapieren handeln. Die Depotführung ist kostenlos.

Wo kann ich meine gezahlten Gebühren einsehen?
 

In dem jeweiligen Portfolio können Sie Ihre gezahlten Gebühren und Steuern unter dem Menüpunkt “Wertentwicklung” einsehen. Für eine Anzeige der absoluten Werte müssen Sie zunächst den Schalter oben rechts von % auf € umlegen.

Erhält Scalable Capital Rückvergütungen, Provisionen oder sonstige finanzielle Zuwendungen von anderen Unternehmen?
 

Wir sind der Überzeugung, dass nur eine wirklich unabhängige Vermögensverwaltung im besten Sinne des Kunden handeln kann. Deshalb akzeptieren wir keine versteckten Kosten oder Ausgabeaufschläge. Falls wir solche Zuwendungen erhalten, verpflichten wir uns im Rahmen des Vermögensverwaltungsvertrags, Ihnen diese Zuwendungen auszuzahlen.

Nichtmonetäre Zuwendungen nehmen wir nur an, wenn sie die Qualität der Vermögensverwaltung verbessern und unseren Kundeninteressen nicht entgegenstehen. Dabei geht es beispielsweise um Finanzanalysen, Informationsmaterial, Schulungen oder technische Dienste. Die Annahme dieser Art der Zuwendungen legen wir Ihnen gegenüber selbstverständlich offen.

Werden die jährlichen Gebühren (0,75%) nach dem eingesetzten Kapital oder nach der Performance berechnet?
 

Die Berechnung erfolgt tagesgenau auf Basis des durchschnittlichen verwalteten Kundenvermögens, die Abrechnung erfolgt monatlich getrennt jeweils für den Vermögensverwalter und die Depotbank. Die Abbuchung erfolgt von Ihrem Verrechnungskonto bei der Depotbank.

Reporting & Steuern

Erhalte ich zusätzlich zu meinem Login weitere Reportings zu meinem Portfolio?
 

Sie erhalten quartalsweise einen Bericht über die Entwicklung Ihres Portfolios per PDF in Ihr Postfach bei Scalable Capital. Der Bericht enthält eine Übersicht über Performance, Benchmark, getätigte Geschäfte, Ausschüttungen und sonstige Kennzahlen rund um Ihr Portfolio.

Wie wird die prozentuale Rendite in der Kontoübersicht berechnet?
 

Für die Berechnung der prozentualen Rendite, die Ihnen im persönlichen Kundenbereich von Scalable Capital unter https://at.scalable.capital/login angezeigt wird, verwenden wir die zeitgewichtete Methode. Die zeitgewichtete Rendite ist um Ein- und Auszahlungen bereinigt und erlaubt somit einen direkten Vergleich mit einer Benchmark oder einem alternativen Portfolio.

Zur Berechnung der zeitgewichteten Rendite wird die gesamte Anlagedauer in unterschiedliche Zeiträume zerlegt. Immer wenn eine Ein- oder Auszahlung stattfindet, wird die Rendite bis zu diesem Zeitpunkt berechnet und ein neuer Zeitraum beginnt. Um die zeitgewichtete Rendite für die gesamte Anlagedauer zu erhalten, werden die Renditen der einzelnen Zeiträume multiplikativ miteinander verknüpft.

Warum unterscheidet sich meine prozentuale von meiner absoluten Rendite?
 

Die in der Kontoübersicht angezeigte zeitgewichtete Rendite ist bereinigt um Ein- und Auszahlungen. Deshalb kann es vorkommen, dass Ihr Portfolio eine positive oder negative prozentuale Rendite aufweist, weil sich das zugrundeliegende Portfolio im Zeitverlauf positiv oder negativ entwickelt hat, Ihre absolute Rendite kann aber trotzdem negativ oder positiv sein. Dies kommt insbesondere dann vor, wenn der Großteil Ihres Portfolios auf einem relativen Markthoch bzw. Markttief eingezahlt und investiert wurde.

Zwei extreme Beispiele zur Illustration:
Sie haben einen initialen Anlagebetrag von 10.000 Euro bei uns angelegt. Anschließend steigt der Markt um 50% und Ihr Portfolio steigt auf einen Wert von 15.000 Euro. Nehmen wir nun an, Sie würden zusätzlich 1.000.000 Euro auf Ihr Depot einzahlen und der Markt würde umgehend um 10% fallen. In diesem Fall würde Ihr Portfolio über 100.000 Euro an Wert verlieren (deutlich mehr als Ihr initialer Gewinn von 5.000 Euro). Trotzdem wäre die prozentuale Entwicklung Ihres Portfolios positiv (50% gestiegen und nur 10% gefallen).

Sie haben einen initialen Anlagebetrag von 10.000 Euro bei uns angelegt. Anschließend stürzt der Markt um 50% ab und Ihr Portfolio sinkt auf einen Wert von 5.000 Euro. Nehmen wir nun an, Sie würden zusätzlich 1.000.000 Euro auf Ihr Depot einzahlen und der Markt würde umgehend um 10% steigen. In diesem Fall würde Ihr Portfolio über 100.000 Euro an Wert gewinnen (deutlich mehr als Ihr initialer Verlust von 5.000 Euro). Trotzdem wäre die prozentuale Entwicklung Ihres Portfolios negativ (50% gefallen und nur 10% gestiegen).

Welche Informationen enthält der Jahresdepotauszug?
 

Sie erhalten zum Ende des Jahres Ihren Jahresdepotauszug. Dieser enthält die Bestände Ihres Depots, nicht aber das Vermögen auf Ihrem Verrechnungskonto.

Um einen Überblick über Ihr Portfolio inklusive Barbestand zu erhalten, loggen Sie sich unter https://at.scalable.capital/login ein.

Dort werden stets alle relevanten Informationen rund um Ihr Konto und Depot bereitgestellt.

Kündigung

Ist die Kündigung kostenlos?
 

Die Kündigung ist kostenfrei und jederzeit möglich.

Wie kann ich mein Scalable-Capital-Konto kündigen?
 

Bitte loggen Sie sich unter https://at.scalable.capital/login in Ihren persönlichen Kundenbereich ein und klicken Sie auf den Figur-Icon oben rechts. Über das Zahnrad neben dem Portfolio gelangen Sie zu Ihrer Vertragsverwaltung und können die Kündigung beauftragen.

Sobald die Kündigung bei uns eingegangen ist, werden wir den Verkauf der Wertpapiere in Ihrem Portfolio in einem angemessenen Zeitraum anweisen. Schwebende Geschäfte werden vorher zur Abwicklung gebracht. Bitte beachten Sie, dass auch an Handelstagen eine taggleiche Ausführung nicht garantiert werden kann.